公司A和公司B分別面臨下面的利率情況:
公司A希望借入浮動(dòng)利率美元,公司B希望借入固定利率加元?;Q銀行需要50個(gè)基點(diǎn)的利差作為手續(xù)費(fèi)。如何設(shè)計(jì)一個(gè)互換合約以使公司A和公司平等獲益來(lái)進(jìn)行互換交易?
一英國(guó)制造商A希望借入美元固定利率貸款,而一美國(guó)跨國(guó)公司B希望借入固定利率 英鎊貸款。下表給出了它們的借貸條件:
試為這兩家公司設(shè)計(jì)一個(gè)互換合約(中介手續(xù)費(fèi)為10個(gè)基點(diǎn))。